3月14日，证监会就操纵股价开出了史上最大罚单——56.7亿元。

　　这起案件就是北八道集团有限公司及其实际控制人纠集违法团伙、筹集巨额资金、使用大量账户轮番炒作次新股案。

　　次新股由于大股东解禁期的限制，导致流通盘股少，流通盘小，相同的资金量，相比大盘股，操纵次新股有“四两拨千斤”的效果，涨跌幅都更为剧烈。如果一旦运作成功，单只次新股基本会有40%以上的涨幅，获利空间巨大。

　　去年2月份，以江阴银行、张家港行、和胜股份为龙头的一批次新股遭到集体爆炒，引发市场关注，同时也引起了调查人员的注意。

　　最终，经过调查，调查人员揪出了幕后的操纵者：2017年2~5月期间，北八道集团及其实际控制人组建控制了一个分工明确的操盘团队，通过多个配资中介筹集资金数十亿元，利用多达300多个股票账户，采用频繁对倒成交、盘中拉抬股价、快速封涨停等异常交易手法，连续炒作多只次新股，涉嫌操纵市场。而在最繁忙的时候，有100多台电脑、10多个操盘手同时操作。

　　北八道集团的赚钱手法是：在前期疯狂买入次新股股票，吸引大量的市场目光，普通投资者误以为有利好消息而跟风买进。北八道集团利用完被操纵股票后转手便抛售股票，这种突击买入、大举卖出的手法十分凶残。

　　值得关注的是，北八道集团除了操纵市场，还大量使用配资公司的服务。调查人员介绍，这起案件中，配资中介涉及近百个股票账户，账户金额高的达到了几千万元。

　　而对于像北八道集团这样的“大客户”，配资中介提供的服务可谓是精准到位。“一个电话过去之后，分分钟中介就能把资金转到北八道集团。”调查人员介绍。

　　另外，调查北八道集团获取的这些看起来毫无关联的账户，也是一项艰巨的工作。“我们在两个多月的时间里，跑了十多个省市自治区，调取了近千个银行账户，排查了400多个股票账户，追查这些账户的资金来源和取向，最终确定了账户的归属。”调查人员介绍。

　　在案件的调查过程中，相关当事人表现出的不配合态度，也令调查工作一度难以开展。比如，北八道集团的实际控制人林某，调查人员多次联系他均遭到拒绝；其女儿在见到调查人员后，同样是拖延调查、消极应对。

　　甚至，有部分财务人员在调查人员复印相关财务资料时，从背后抢走资料并撕毁。这还不算什么，公司的部分员工还与调查人员发生激烈的肢体冲突，抓伤调查人员。

　　目前，这起操纵市场案已经过依法审理和告知程序，证监会拟对北八道集团实际控制人林某父女等人处以五倍顶格罚款，罚没款总额近56.7亿元。而这也是证监会有史以来查办的最大一起股市操纵案。

　　在北八道事件之前，证监会开出的最大罚单是34.7亿元，2017年3月的多伦股份操纵案，当事人被罚34.7亿元，终身禁入证券市场。

　　证监会相关部门负责人表示，按照依法全面从严监管的总体要求，证监会将继续保持稽查执法的高压态势，任何时期、任何领域、任何形式的违法违规行为，都不可能逃离监管执法的视野，必将受到法律的严惩。

　　朱宝琛