日前，京东金融宣布旗下NFC支付产品京东闪付正式上线，受到业内外众多关注。据报道，京东闪付是京东支付基于银联“云闪付”合作的NFC创新产品，除京东商城等线上消费之外，用户在银联近1000万台“云闪付”POS机上都可以使用京东闪付。

　　多一项便利的支付选择，且能享受到相关优惠，自然让消费者喜闻乐见，然而也有金融行业资深人士对此提出质疑，京东闪付实际上是一张京东发行的“准银行卡”，但京东并不是银行。京东闪付的出现，是否会给老百姓带来误解和资金损失风险，又会给金融监管带来哪些冲击？由此，有问线上论坛邀请了多位行业内专家就此展开探讨。

　　西南政法大学教授、博士生导师曹兴权就银行账户和支付账户的区别展开阐述。他说：“支付账户不得透支，不得出借、出租、出售，不得利用支付账户从事或者协助他人从事非法活动。客户对此类支付账户上的资金余额，是以非银行支付机构的名义保存的，因此当非银行支付机构出现信用危机时，客户的资金安全受到威胁，并不受存款保险制度的保护。银行卡则相反，银行卡的资金是以持卡人名义保存的，并且受存款保险制度的保护。” 曹兴权表示，非银行机构的京东发行京东闪付卡，的确会给客户带来误解和资金损失风险。“最核心问题在于，当问题发生后，我们会对其定性——京东闪付卡并非真正意义上的银行卡，只是一种互联网支付机构发行的支付账户。”曹兴权说。

　　芝加哥制度经济研究中心研究员沈阳与曹兴权持同一观点，他表示，国内民间金融还面临着一个新的系统性风险，即混业金融的风险。混业金融是混业经营在金融业的体现，银行、证券公司、保险公司等机构的业务互相渗透、交叉，并不仅仅局限于自身分营业务的范围，而京东的做法也存在类似风险。

　　“京东闪付卡和银行卡，都具有支付功能，京东闪付卡市场份额的增加，可能导致银行卡市场份额的减少。最为重要的是，京东闪付卡可能抛开银行卡账户处理支付业务，银行可能完全脱离客户数据。”曹兴权认为，闪付卡的出现，必然会给银行带来挑战。他强调，大量支付机构也与京东一样与银联合作推出这些虚拟卡，而当这些机构出现信用危机时，问题将集中爆发。

　　对于金融监管中存在的难题，曹兴权说，一是在消费者资金安全保障中，如何对京东闪付卡开卡过程中支付机构的合同行为进行监管。二是如果支付机构的支付业务不通过银行卡而是通过单独的支付账户，那么如何确保客户数据管理不会出现垄断和其他非理性行为。三是如何有效地将京东闪付卡限定在小额支付领域，是否适用穿透式监管原则。四是如何调解银联与银行的合同纠纷。曹兴权表示，四方模式本身属于银联与银行的合同问题，由此可能带来合同条款纠纷。

　　本报记者 何飘飘